Trong thị trường tài chính đầy biến động, nhà đầu tư luôn tìm kiếm những công cụ vừa mang lại lợi nhuận ổn định, vừa giúp giảm thiểu rủi ro. Bên cạnh những kênh đầu tư truyền thống như cổ phiếu, Forex, bất động sản…, Fixed Income Securities nổi lên như một lựa chọn an toàn và hiệu quả. Vậy Fixed Income Securities là gì? Chúng ảnh hưởng như thế nào đến thị trường tài chính nói chung và Forex nói riêng? Hãy cùng GenZ Đầu Tư tìm hiểu nhé!
Fixed Income Securities là gì?
Fixed Income Securities, hay Chứng khoán cho thu nhập cố định, là loại hình đầu tư mang lại cho nhà đầu tư dòng tiền ổn định và có thể dự đoán trước. Thay vì tập trung vào sự biến động giá cả, nhà đầu tư sẽ nhận được những khoản thanh toán cố định theo lịch trình định sẵn. Trái phiếu là một ví dụ điển hình cho loại chứng khoán này. Khi đầu tư vào trái phiếu, nhà đầu tư sẽ nhận được lãi suất cố định theo kỳ hạn và nhận lại toàn bộ vốn gốc khi trái phiếu đáo hạn.
Ưu điểm của Fixed Income Securities là mang lại sự ổn định và an toàn cho danh mục đầu tư, đặc biệt là trong giai đoạn thị trường biến động mạnh. Tuy nhiên, lợi nhuận từ Fixed Income Securities thường thấp hơn so với những kênh đầu tư mạo hiểm khác như cổ phiếu. Vì vậy, nhà đầu tư cần cân nhắc kỹ lưỡng mục tiêu tài chính, khẩu vị rủi ro và thời hạn đầu tư để đưa ra quyết định phù hợp.
Trong bối cảnh thị trường Forex biến động khó lường, Fixed Income Securities là một lựa chọn đáng cân nhắc để đa dạng hóa danh mục đầu tư, giảm thiểu rủi ro và đảm bảo dòng tiền ổn định. Tuy nhiên, nhà đầu tư cần tìm hiểu kỹ về loại chứng khoán này, cũng như đánh giá uy tín của tổ chức phát hành để đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt.
Xem thêm: Tìm hiểu lợi tức trái phiếu có ảnh hưởng đến tiền tệ như thế nào?
Một số loại Fixed Income Securities
Fixed Income Securities được chia thành những loại như sau:
Trái phiếu: Đây là loại chứng khoán phổ biến nhất trong nhóm Fixed Income Securities, được phát hành bởi chính phủ, chính quyền địa phương hoặc doanh nghiệp.
- Trái phiếu chính phủ: Do Chính phủ hoặc những ngành được Chính phủ ủy quyền phát hành nhằm bù đắp sự thiếu hụt ngân sách nhà nước, trái phiếu chính phủ được coi là “giấy ghi nợ” của người mua đối với chính phủ.
- Trái phiếu địa phương: Là khoản vay của chính quyền địa phương với các tổ chức hoặc cá nhân. Việc phát hành trái phiếu địa phương cần có sự cho phép của cơ quan quản lý nhà nước về chứng khoán.
- Trái phiếu doanh nghiệp: Do các doanh nghiệp lớn phát hành dưới dạng phiếu nợ giữa công ty và các cá nhân, tổ chức. Trái phiếu doanh nghiệp được đảm bảo bởi thu nhập hoặc tài sản của công ty.
Tín phiếu:
- Tín phiếu kho bạc: Là chứng khoán có thu nhập cố định, thời hạn từ 6 tháng đến 1 năm, được phát hành bởi hệ thống kho bạc Nhà nước. Tín phiếu kho bạc có rủi ro thấp, do đó tỷ lệ lợi tức cũng thấp hơn so với các loại chứng khoán khác trên thị trường.
- Tín phiếu quỹ tiết kiệm và trái phiếu ngân hàng: Được chia theo các thời hạn và lãi suất khác nhau, thường không bị khống chế bởi giới hạn trả lãi. Loại tín phiếu và trái phiếu này được bảo hiểm và không phải trả lệ phí.
Nhìn chung, mỗi loại Fixed Income Securities đều có những đặc điểm và mức độ rủi ro khác nhau. Nhà đầu tư cần tìm hiểu kỹ thông tin và cân nhắc các yếu tố như mục tiêu tài chính, khẩu vị rủi ro và thời hạn đầu tư để lựa chọn loại hình phù hợp nhất với bản thân.
Fixed Income Securities ảnh hưởng thế nào đến chuyển động tiền tệ?
Lợi suất của Fixed Income Securities, đặc biệt là trái phiếu chính phủ, tác động trực tiếp đến dòng chảy vốn đầu tư quốc tế. Những nền kinh tế có lợi suất Fixed Income Securities hấp dẫn sẽ thu hút dòng vốn từ khắp nơi trên thế giới. Khi các nhà đầu tư đổ tiền vào mua trái phiếu, nhu cầu đối với đồng nội tệ của quốc gia đó tăng lên, kéo theo giá trị đồng tiền tăng. Ngược lại, những quốc gia có lợi suất Fixed Income Securities thấp sẽ kém hấp dẫn, khiến dòng vốn chảy ra, gây áp lực giảm giá lên đồng nội tệ.
Ví dụ, nếu trái phiếu Anh mang lại lợi suất cao hơn so với chứng khoán Châu Âu, nhà đầu tư sẽ có xu hướng bán ra đồng Euro để mua đồng Bảng Anh, đầu tư vào trái phiếu Anh. Hậu quả là đồng Euro sẽ suy yếu so với đồng Bảng Anh. Tương tự, nếu lợi suất Fixed Income Securities của Brazil cao hơn Nga, đồng Real của Brazil có thể sẽ tăng giá so với đồng Rúp của Nga.
Nguyên lý này áp dụng cho mọi thị trường Fixed Income và bất kỳ đồng tiền nào. Để phân tích và dự đoán biến động tỷ giá, nhà đầu tư Forex cần theo dõi sát sao lợi suất Fixed Income Securities của các quốc gia. Các nguồn thông tin hữu ích bao gồm Bloomberg, Trading Economics, hoặc website chính phủ của quốc gia đó.
Tuy nhiên, nhà đầu tư cũng cần lưu ý rằng, không phải quốc gia nào cũng là nơi lý tưởng cho đầu tư Fixed Income. Nên tập trung vào những quốc gia có nền kinh tế ổn định, đồng tiền chính mạnh và có độ tin cậy cao để giảm thiểu rủi ro.
Kết luận
Hiểu rõ về Fixed Income Securities là chìa khóa quan trọng để nhà đầu tư đưa ra những quyết định đầu tư thông minh, đặc biệt là trong bối cảnh thị trường Forex biến động khó lường. Bằng cách kết hợp kiến thức về Fixed Income Securities với các yếu tố phân tích kỹ thuật và cơ bản khác, nhà đầu tư có thể tối ưu hóa lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro, hướng tới thành công trong thị trường tài chính quốc tế.
